Savoir auditer les activités de marché
Techniques d’audit et de contrôle interne bancaires
- Distanciel
- Luxembourg
- Paris
- Présentiel
Programme
Les différents instruments.
Les différents modes de gestion.
Les différents marchés.
Les composantes de leur valorisation.
Le risque de marché et les risques frontières.
Support PowerPoint.
Illustrations.
QCU.
Synthèse.
La valorisation des instruments de taux.
La valorisation des instruments à revenus variables.
(Les options seront vues en J2).
Support PowerPoint.
Illustrations.
QCU.
Synthèse.
Les exigences en matière de surveillance prudentielle.
Le dispositif de contrôle selon l’arrêté du 3 novembre 2014 modifié par l’arrêté du 25 février 2021.
Support PowerPoint.
QCU.
Synthèse.
L’organisation d’une salle des marchés (front office).
La gestion des risques de la salle des marchés (organisation, acteurs, processus).
Les différents dispositifs mis en place : rôle du back et du middle-office.
Maîtrise du risque de marché avec le contrôle permanent.
Support Powerpoint.
Illustrations.
Cahier d’exercices sous Excel :
Mise en commun.
Identification des risques de marché à partir du bilan comptable et des engagements hors-bilan.
Impacts en résultat des risques de marché.
Support Powerpoint.
Illustrations.
Sources et effets du risque de taux d’intérêt.
Évaluation du risque de taux d’intérêt : valeur actuelle d’un instrument de taux, duration, sensibilité.
Support PowerPoint.
Cahier d’exercices :
Les opérations de change : au comptant, à terme, options de change, swaps de devises.
La position de change.
Support PowerPoint.
Illustrations.
Cahier d’exercices :
Return et volatilité d’une action, d’un portefeuille actions.
Le modèle de marché et les bêtas.
Support PowerPoint.
Cahier d’exercices :
Définition d’une option.
Valeur d’une option : valeur intrinsèque et valeur-temps.
Paramètres de sensibilité de la valeur d’une option : les grecques.
Modèles d’évaluation de la valeur d’une option et des grecques : Cox- Ross-Rubinstein et Black-Scholes.
Support PowerPoint.
Paperboard.
Illustrations.
Cahier d’exercices :
Origine de la VaR.
Définition de la VaR.
Limites de la VaR.
L’usage de la VaR : détermination des limites internes, calcul de l’exigence de fonds propres.
Le modèle RiskMetrics :
L’analyse historique :
Les simulations Monte Carlo :
Exigences minimales dans le calcul de l’exigence en fonds propres de Bâle II par la méthode des modèles internes (méthodes VaR) :
Revue fondamentale du portefeuille de négociation.
Évolutions attendues en termes d’exigences prudentielles concernant le risque de marché.
Support PowerPoint.
Cas pratique : audit de la VaR.
Cahier d’exercices :
Questions/réponses.
QCU.
Synthèse.
Synthèse des deux journées.
Évaluation de la formation.
Questions/réponses.
Fiches d’évaluation.
Pré-requis
Date
01 70 61 48 64
l.sbai@afges.com
activités de marché, gestion des risques financiers, risque de marché, salles des marchés.